UnipolSai Assicurazioni S.p.A. ha completato il collocamento presso investitori istituzionali italiani ed esteri di uno strumento di capitale regolamentare c.d. “Restricted Tier 1” in Euro, non convertibile e di diritto italiano, per un importo nominale pari ad Euro 500 milioni.
Lo Strumento RT1 è perpetuo e può essere richiamato da UnipolSai, subordinatamente a quanto prescritto dalla vigente normativa applicabile, a partire dal 27 ottobre 2030. In caso di mancato richiamo alla prima data utile, esso sarà richiamabile a ciascuna data di pagamento degli interessi, previsto con periodicità semestrale.
Lo Strumento RT1 è emesso alla pari e corrisponde ad una cedola fissa in ragione d’anno del 6,375%. La prima reset date è fissata dopo 10 anni, il 27 ottobre 2030. Successivamente a questa data la cedola sarà fissata ogni cinque anni e sarà pari al tasso mid swap a 5 anni rilevato ad ogni reset date, più un margine del 6,744%.
L’emissione ha suscitato un forte interesse da parte degli investitori, a conferma della solida reputazione di cui UnipolSai e il Gruppo Unipol godono sui mercati internazionali. Durante il collocamento sono stati infatti raccolti ordini superiori a 1,5 miliardi di Euro, con una copertura del book di oltre 3 volte. Lo Strumento RT1 è stato collocato per oltre l’80% presso investitori istituzionali esteri.
Il rating confermato dello Strumento RT1 è B1 per Moody’s e B+ per Fitch.
I titoli saranno quotati sul mercato regolamentato del Luxembourg Stock Exchange.
Joint Lead Manager dell’operazione sono BNP Paribas, Intesa Sanpaolo, J.P. Morgan, Mediobanca e UniCredit Bank.
Il team di Cappelli RCCD è guidato dai partner Michele Crisostomo e Federico Morelli, coadiuvati dal counsel Fiona Chung (solicitor) e dal counsel Paolo Zampiga che opera presso l’ufficio di Londra.
Allen & Overy ha assistito gli istituti finanziari joint lead manager con un team guidato dai partner Craig Byrne e Cristiano Tommasi, coadiuvati dalla counsel Alessandra Pala, dall’associate Cristina Palma e dal trainee Paolo Arena. Gli aspetti fiscali sono stati curati dal senior associate Elia Ferdinando Clarizia e dal trainee Lino Ziliotti.
Involved fees earner: Arena Paolo - Allen & Overy; Byrne Craig - Allen & Overy; Chung Fiona - RCCD; Clarizia Elia Ferdinando - Allen & Overy; Crisostomo Michele - RCCD; Morelli Federico - RCCD; Pala Alessandra - Allen & Overy; Palma Cristina - Allen & Overy; Tommasi Cristiano - Allen & Overy; Zampiga Paolo - RCCD; Ziliotti Lino - Allen & Overy;
Law Firms: Allen & Overy; RCCD;
Clients: BNP Paribas; Intesa Sanpaolo S.p.A.; JP Morgan; Mediobanca; UniCredit Bank AG; UnipolSai Assicurazioni S.p.A.;
