GLi studi legali Orrick ed Allen & Overy hanno assistito le parti nell'ambito dell'operazione.
Banca del Mezzogiorno - MedioCredito Centrale SpA, controllata dal Ministero dell'Economia e delle Finanze (MEF) attraverso Invitalia, annuncia che ha concluso con successo la sua prima emissione obbligazionaria “Social” – unsecured senior preferred per un ammontare complessivo di Euro 300 milioni, tasso fisso dell’ 1,5% annuo, con scadenza il 24 ottobre 2024.
L’operazione rientra nella mission della Banca, che esercita l’attività creditizia al fine prevalente di favorire l’accesso al credito delle imprese operanti nel Mezzogiorno e di sostenere iniziative imprenditoriali atte a creare maggiore occupazione. Testimonia, inoltre, la volontà di MCC di ampliare le forme di raccolta anche con provvista dedicata ad attività con impatto sociale.
L’emissione “Social” è coerente con le linee guida emesse dall’International Capital Market Association (ICMA) ed ha ottenuto la second party opinion dall’advisor indipendente Vigeo Eiris.
I proventi della prima emissione della Banca - a valere sul programma EMTN (Euro Medium Term Note) da 1 miliardo di Euro costituito il 19 luglio 2019 e successivamente integrato in data 4 ottobre 2019 - saranno utilizzati per il finanziamento o il rifinanziamento di prestiti destinati alle imprese che concorrono allo sviluppo economico delle aree depresse, in particolare del Mezzogiorno.
I beneficiari sono pertanto le imprese con attività nelle regioni italiane con Pil pro-capite inferiore alla media nazionale o in aree colpite da calamità naturali e, in coerenza con la legge istitutiva e lo statuto di MCC, le imprese che, seppur non residenti in dette aree depresse, realizzano iniziative atte a generare un impatto economico positivo nelle stesse, in termini di sviluppo del business e/o creazione di occupazione.
Joint Arrangers e Lead Managers del Programma EMTN sono Banca Akros S.p.A. – Gruppo Banco BPM, Société Générale e UniCredit Bank AG.Fiscal, Paying e Listing Agent è Société Générale Bank & Trust. Société Générale ha anche agito come Social Bond Structuring Advisor .
Orrick ha assistito Banca del Mezzogiorno - MedioCredito Centrale S.p.A. nell'emissione per gli aspetti sia di diritto italiano sia inglese, con un team guidato dai Partner Marco Nicolini, Madeleine Horrocks e Raul Ricozzi, coadiuvati dall’Associate Franco Lambiase. Gli aspetti di diritto tributario sono stati seguiti dall’Of Counsel Giovanni Leoni e dall’Associate Camillo Melotti Caccia.
Allen & Overy ha prestato consulenza ai Joint Lead Managers Banca Akros S.p.A. – Gruppo Banco BPM, Société Générale e Unicredit Bank A.G, con un team guidato dai partner Cristiano Tommasi e Craig Byrne, coadiuvati dalla counsel Alessandra Pala con l’associate William Robertson. Michele Milanese, counsel, ha curato gli aspetti fiscali dell’operazione.
Involved fees earner: Byrne Craig - Allen & Overy; Horrocks Madeleine - Orrick; Lambiase Franco - Orrick; Leoni Giovanni Filippo Maria - Orrick; Melotti Caccia Camillo - Orrick; Milanese Michele - Allen & Overy; Nicolini Marco - Chiomenti; Pala Alessandra - Allen & Overy; Ricozzi Raul - Orrick; Robertson William - Allen & Overy; Tommasi Cristiano - Allen & Overy;
Law Firms: Allen & Overy; Chiomenti; Orrick;
Clients: Banca Akros; Mediocredito Centrale; Société Générale; UniCredit Bank AG;
