Gli studi Grimaldi e Rcc hanno assistito FISG Srl (società del gruppo Banca Finint), in qualità di arranger, e le società emittenti in un’operazione di cartolarizzazione di minibond che coinvolge 10 società del gruppo Elite, piattaforma internazionale di Borsa Italiana – Lseg che supporta la crescita e la raccolta di capitali delle imprese ad alto potenziale di crescita facilitandone l'accesso al mercato dei capitali.
Le 10 società emittenti sono: Damiano, Irritec, L. Molteni & C. dei F.lli Alitti, M.E.P. Macchine Elettroniche Piegatrici, Objectway Group, Officine Metallurgiche G. Cornaglia, Peuterey, Radio Dimensione Suono, SvasBiosana e Tecnocap.
Il valore complessivo delle obbligazioni emesse è di 122 milioni di euro, dei quali 10 milioni di pertinenza di Molteni Farmaceutici.
L’operazione, che vede quali principali investitori la BEI, Banca Europea per gli Investimenti, e la Cassa Depositi e Prestiti (CDP), è stata strutturata da Banca Finint, attraverso la controllata FISG.
Le obbligazioni sono state sottoscritte da uno Special Purpose Vehicle (SPV) che ha emesso a sua volta nuovi titoli, garantiti in forma mutualistica dalle società emittenti. Per queste sue peculiari caratteristiche, e per il fatto di vedere coinvolto un gruppo selezionato di imprese di eccellenza rappresentative della parte migliore del tessuto economico del Paese, Elite Basket Bond si configura come la prima operazione finanziaria di sistema.
Lo strumento consiste nell’emissione di titoli asset backed garantiti da obbligazioni contestualmente emesse con identiche caratteristiche in termini di durata e tasso, ma per importi differenti in base al fabbisogno di ciascuna società emittente. I titoli asset backed beneficiano inoltre di una garanzia fornita in forma mutualistica dalle stesse società emittenti (credit enhancement).
Grimaldi ha agito con un team coordinato dal managing partner Francesco Sciaudone e composto dal socio Carmine Oncia e dall’associate Laura Pibiri (per gli aspetti di strutturazione del bond e di predisposizione delle T&Cs) e dal socio Donatella de Lieto Vollaro (per gli aspetti corporate), ha curato gli aspetti relativi alla strutturazione del bond e all’emissione obbligazionaria, assistendo le 10 società emittenti nella negoziazione delle T&Cs e nelle attività e formalità relative all’emissione.
Rcc, con un team composto dal socio Marcello Maienza, coadiuvato dall’associate Matilde Sciagata e dai trainee Pasquale Parrella e Jacopo Prina, ha assistito l’arranger nella realizzazione della struttura finanziaria e di credit enhancement dell’operazione di cartolarizzazione.
BEI e CDP sono stati assistiti da BonelliErede con un team coordinato dal socio Giuseppe Rumi e da Antonio La Porta.
Involved fees earner: Donatella de Lieto Vollaro - Grimaldi Studio Legale; Carmine Oncia - Grimaldi Studio Legale; Laura Pibiri - Grimaldi Studio Legale; Marcello Maienza - RCC (Riolo Calderaro Crisostomo); Matilde Sciagata - RCC (Riolo Calderaro Crisostomo); Pasquale Parrella - RCC (Riolo Calderaro Crisostomo); Jacopo Prina - RCC (Riolo Calderaro Crisostomo); Giuseppe Rumi - BonelliErede; Antonio La Porta - BonelliErede;
Law Firms: Grimaldi Studio Legale; RCC (Riolo Calderaro Crisostomo); BonelliErede;
Clients: Peuterey Group; Rds - Radio Dimensione Suono; Svas Biosana; Cassa Depositi e Prestiti (CDP); Objectway Financial Software; Banca Europea per gli Investimenti (BEI); Tecnocap Spa; Molteni Farmaceutici; Damiano S.p.A.; Irritec S.p.A.; M.E.P. Macchine Elettroniche Piegatrici; Officine Metallurgiche G. Cornaglia; FISG (Banca Finint);
