Cartolarizzazione CQS di Banca Sistema

Jones Day ha assistito Banca Sistema, quale originator e arranger, per la cessione di un nuovo portafoglio di crediti derivanti da finanziamenti assistiti da cessione del quinto dello stipendio e della pensione e da delegazione di pagamento, effettuata nellambito delloperazione di cartolarizzazione Quinto Sistema Sec 2017.

La cessione del nuovo portafoglio (di 400 milioni di euro) è stata finanziata mediante un versamento incrementale dei relativi titoli asset-backed. I titoli senior e mezzanine emessi nell’ambito della cartolarizzazione hanno ricevuto un rating dalle agenzie DBRS Morningstar e Moody’s.

I titoli senior sono inoltro attivi idonei a costituire collaterale per le operazioni di rifinanziamento dell’Eurosistema.

Lo studio Jones Day ha agito con un team composto dal partner Vinicio Trombetti e dagli associates Giusy Pagano e Dario Cidoni, oltre che dall’of counsel Carla Calcagnile per i profili tax.

Professionisti coinvolti nell'operazione: Calcagnile Carla - Jones Day; Cidoni Dario - Jones Day; Pagano Giusy - Jones Day; Trombetti Vinicio - Jones Day;

Studi Legali: Jones Day;

Clienti: Banca Sistema;

del quinto dello stipendio e della pensione e da delegazione di pagamento, effettuata nellambito delloperazione di cartolarizzazione Quinto Sistema Sec 2017.

La cessione del nuovo portafoglio (di 400 milioni di euro) è stata finanziata mediante un versamento incrementale dei relativi titoli asset-backed. I titoli senior e mezzanine emessi nell’ambito della cartolarizzazione hanno ricevuto un rating dalle agenzie DBRS Morningstar e Moody’s.

I titoli senior sono inoltro attivi idonei a costituire collaterale per le operazioni di rifinanziamento dell’Eurosistema.

Lo studio Jones Day ha agito con un team composto dal partner Vinicio Trombetti e dagli associates Giusy Pagano e Dario Cidoni, oltre che dall’of counsel Carla Calcagnile per i profili tax.

Professionisti coinvolti nell'operazione: Calcagnile Carla - Jones Day; Cidoni Dario - Jones Day; Pagano Giusy - Jones Day; Trombetti Vinicio - Jones Day;

Studi Legali: Jones Day;

Clienti: Banca Sistema;

 

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Settembre 2026

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