In dettaglio, l’operazione riguardava il riacquisto (tender offer) rivolto ai portatori delle obbligazioni senior in circolazione emesse da BFF Bank S.p.A.: (i) €200 milioni, con cedola pari al 2.00% e scadenza nel 2022; e (ii) €300 milioni, con cedola pari al 1.750% e scadenza nel 2023.
Nel contesto dell’operazione Citigroup e Morgan Stanley hanno agito in qualità di dealer managers.
Il team di White & Case ha assistito BFF Bank S.p.A. con un team che ha compreso i partner Michael Immordino (Milano e Londra) e Ferigo Foscari (Milano), insieme agli associate Pietro Magnaghi e Olga Primiani (tutti dell’ufficio di Milano).
Clifford Chance ha agito per i dealer manager dell'operazione con un team costituito dai partner Filippo Emanuele e Gioacchino Foti, insieme al senior associate Jonathan Astbury e all'associate Francesco Napoli.
Gli aspetti fiscali dell’operazione sono stati curati da Gatti Pavesi Bianchi Ludovici con un team formato dai partner Paolo Ludovici e Michele Aprile, insieme all’associate Giovanni Bisleri.
Professionisti coinvolti nell'operazione: Aprile Michele - Gatti Pavesi Bianchi Ludovici; Astbury Jonathan Donald - Clifford Chance; Bisleri Giovanni - Gatti Pavesi Bianchi Ludovici; Emanuele Filippo - Clifford Chance; Foscari Widmann Ferigo Rezzonico - White & Case; Foti Gioacchino - Clifford Chance; Immordino Michael S. - White & Case; Ludovici Paolo - Gatti Pavesi Bianchi Ludovici; Magnaghi Pietro - White & Case; Napoli Francesco - Clifford Chance; Primiani Olga - White & Case;
Studi Legali: Clifford Chance; Gatti Pavesi Bianchi Ludovici; White & Case;
Clienti: BFF Banking Group; Citigroup Global Markets Ltd; Morgan Stanley;
