Scorporo della Business Line Tech Services per YOLO, che ha sottoscritto un contratto preliminare di compravendita con Atumtek, abilitatore tecnologico e di processo specializzato nello sviluppo di soluzioni software per il settore assicurativo e bancassicurativo.
L’accordo è finalizzato a valorizzare la Business Line Tech Services e le piattaforme tecnologiche proprietarie di YOLO, come previsto dal Piano Strategico 2026-2028, approvato a metà dicembre 2025, che prevede una evoluzione della insurtech da un modello dualistico, ovvero broker assicurativo e Tech Services provider, a uno focalizzato sull’attività di broker B2B2C digital, phygital e di prodotti embedded.
Nel dettaglio, il Piano si articola lungo tre direttrici di intervento: la crescita organica e inorganica dell’attività di broker assicurativo; la valorizzazione della business line Tech Services attraverso l’individuazione di un partner strategico; la razionalizzazione e ottimizzazione della struttura dei costi.
L’operazione
L’accordo prevede, in particolare, la costituzione da parte di YOLO di una nuova società attraverso una scissione mediante scorporo ai sensi degli art. 2506, 1°comma, cod. civ., nella quale confluirà il ramo d’azienda della business line Tech Services.
In seguito, Atumtek acquisirà una partecipazione pari al 51% del capitale sociale della Newco.
Il corrispettivo per l’acquisto del 51% della Newco sarà determinato secondo la formula EBITDA Adjusted 2026 × 9 – PFN × 51%.
Atumtek corrisponderà un acconto di euro 250mila euro alla data di closing (prevista entro fine anno) e il saldo entro 60 giorni dall’approvazione del bilancio della Newco al 31 dicembre 2031, soggetto ad aggiustamento sulla base della cassa generata e distribuita dalla Newco nel periodo 2027-2031 e degli effetti derivanti dall’utilizzo delle imposte differite attive.
Con riferimento al bilancio 2025, il ramo d’azienda della business line Tech Services, oggetto di scorporo, ha registrato ricavi per euro 1,8 milioni, con EBITDA negativo di 0,236 milioni.
Le passività finanziarie che verranno scorporate ammontano a circa 0,64 milioni.
Si precisa che l’operazione è “significativa” ai sensi dell’art. 12 del Regolamento Emittenti Euronext Growth Milan in quanto l’indice dell’attivo e quello del fatturato superano la soglia del 25%.
I prossimi passi: cessione della partecipazione in Risorsa Uomo
Coerentemente con il Piano Strategico e la focalizzazione sul business del brokeraggio assicurativo, il management di YOLO, su delega del Consiglio di Amministrazione, sta lavorando alla contrattualizzazione di altre operazioni in linea con l’obiettivo del Piano.
È in corso, in particolare, la concentrazione dell’attività di digital broker in un’unica società (YOLO Broker) attraverso l’acquisizione delle residue partecipazioni in AllianceInsay (broker Phygital-Automotive) e RCPolizza.it (broker Phygital-PMI), società nelle quali YOLO detiene la maggioranza, rispettivamente dal 2023 e dal 2025.
È in corso, infine, la negoziazione per la cessione della partecipazione del 51% detenuta da YOLO, dal 2024, in Risorsa Uomo, società specializzata nei servizi di formazione professionale per le imprese.
I proventi derivanti dalla cessione del ramo d’azienda della business line Tech Services e dalla partecipazione in Risorsa Uomo saranno impiegati nella gestione operativa del Gruppo.
Proseguono, infine, in linea con gli obiettivi stabiliti dal Piano, gli interventi finalizzati a razionalizzare l’organizzazione e ottimizzare la struttura dei costi.
«La partnership strategica con Atumtek e la focalizzazione sull’attività di digital broker – ha commentato Gianluca De Cobelli, co-fondatore e CEO di YOLO Group – valorizzeranno il nostro posizionamento permettendoci di cogliere, anche attraverso eventuali ulteriori aggregazioni, le opportunità di crescita dimensionale offerte dalla domanda assicurativa e dalla diffusione del modello distributivo omnicanale».
