Banco BPM ha sottoscritto un term sheet vincolante con Crédit Agricole Assurances (CAA) per una partnership strategica di lunga durata nella bancassurance Danni/Protezione.
CAA acquisisce una partecipazione del 65% in Banco BPM Assicurazioni e, subordinatamente al riacquisto da parte della Banca della partecipazione attualmente detenuta da Cattolica Assicurazioni, del 65% in Vera Assicurazioni che, a sua volta, detiene il 100% di Vera Protezione. La partnership commerciale durerà 20 anni e riguarderà, come detto, il settore Danni/Protezione.
L’operazione si basa su una valorizzazione del 100% delle Compagnie Assicurative (Banco BPM Assicurazioni, Vera Assicurazioni e Vera Protezione) pari a 400 milioni di euro. Per la cessione del 65% delle Compagnie, CAA corrisponderà a Banco BPM 260 milioni di euro. Il prezzo di cessione è soggetto ad aggiustamento a valle della due diligence.
«Siamo estremamente soddisfatti dell’intesa raggiunta con Crédit Agricole - dichiara Giuseppe Castagna, CEO di Banco BPM. La partnership con CAA permetterà a Banco BPM di far leva sulle competenze industriali del maggior player Europeo in ambito bancassurance. Grazie a questo accordo siamo stati in grado di valorizzare appieno il potenziale del nostro settore Danni/Protezione, facendo tesoro delle positive esperienze maturate in una storia di successo come quella di Agos».
Il closing dell'operazione è previsto entro la fine del 2023, dopo la fase di due diligence e l'approvazione delle competenti Autorità di Vigilanza.
Il 29 novembre 2022 BancoBPM aveva comunicato che la concessione a Crédit Agricole Assurances S.A. di un periodo di esclusiva nell'ambito del processo competitivo avviato per valutare opzioni di partnership nel settore Danni/Protezione.
Tale esclusiva, si legge in una nota, è finalizzata alla negoziazione e definizione dei termini e delle condizioni del potenziale acquisto da parte di Crédit Agricole Assurances S.A. di una partecipazione di maggioranza rispettivamente in Banco BPM Assicurazioni e, subordinatamente al riacquisto da parte della Banca, di Vera Assicurazioni che, a sua volta, detiene il 100% di Vera Protezione, con l’avvio di una potenziale partnership di lungo periodo nel settore Danni/Protezione.
La banca sottolinea che, "come già comunicato al mercato in data 3 agosto 2022, prosegue invece il processo di internalizzazione del settore Vita, già avviato dalla Banca a seguito dell’acquisizione dell’intero capitale di Bipiemme Vita (oggi Banco BPM Vita) da Covéa Coopération SA".
